Qué es el Factoring Ciego

El factoring es una herramienta muy utilizada para mejorar la liquidez y gestionar el riesgo crediticio. Dentro de esta práctica existe una variante poco conocida, pero igualmente relevante: el factoring ciego.

En este artículo exploramos en detalle sus ventajas, inconvenientes y algunos ejemplos prácticos de aplicación.

Definición y funcionamiento del factoring ciego

Es una modalidad de factoring donde la empresa (cedente) vende sus facturas a una entidad financiera (factor). La clave es que no notifica a sus clientes (deudores) sobre esta transacción.

Esto lo diferencia del factoring tradicional, donde el factor sí informa al deudor. En el modelo tradicional, el deudor paga directamente al financiador.

En el factoring ciego, el proceso cambia:

1. El deudor continúa pagando a la empresa cedente (a ti).

2. La empresa cedente, al recibir el pago, transfiere los fondos al factor.

En otras palabras, permite a las empresas obtener liquidez inmediata sin revelar a sus clientes que usan financiación externa. Esto es útil si deseas mantener una relación directa o evitar percepciones de debilidad financiera.

Ventajas este tipo de factoring

Las principales ventajas de esta modalidad son la discreción y la rapidez:

Confidencialidad

Esta es la principal ventaja. Mantiene en secreto la relación entre la empresa y el proveedor financiero. Esto es crucial para empresas que desean proteger su imagen o evitar que sus clientes sepan que utilizan financiación externa.

Mantener la relación con el cliente

Al no involucrar al deudor, la empresa conserva el control sobre la gestión de cobros. La relación comercial con el cliente se mantiene intacta. Esto es vital en sectores donde la confianza y la reputación son clave.

Agilidad en la obtención de liquidez

Permite a las empresas convertir sus cuentas por cobrar en efectivo de manera rápida. Esto mejora el flujo de caja y permite cubrir gastos operativos o invertir en crecimiento.

Reducción del riesgo de impago

Aunque el factor no notifica al deudor, este asume el riesgo de insolvencia en muchos casos (dependiendo del tipo de factoring contratado). Esto protege a la empresa de posibles pérdidas por impagos.

Flexibilidad

Se puede adaptar a las necesidades específicas de la empresa. Permite financiar solo algunas facturas o utilizarlo de manera puntual en momentos de necesidad.

Inconvenientes del factoring ciego

Aunque es confidencial, el factoring ciego presenta tres inconvenientes principales:

Coste más elevado

Suele ser más caro que el factoring tradicional. La entidad financiera asume un mayor riesgo al no controlar el cobro. Esto se refleja en comisiones o tipos de interés más altos.

Mayor responsabilidad para tu empresa

Tu empresa sigue siendo responsable de todo el proceso de cobro. Debes cobrar a tu cliente y luego transferir los fondos al factor. Esto añade una carga administrativa y un riesgo operativo si la gestión falla.

Riesgos operativos y limitaciones

El uso recurrente puede generar dependencia. Además, si la empresa no cumple sus obligaciones (como no transferir los fondos), puede dañar gravemente la relación con el factor. Las entidades también son estrictas y limitan las facturas que aceptan.

Preguntas Frecuentes sobre el factoring ciego

¿Es legal el factoring ciego?

Sí, es una modalidad contractual perfectamente legal. Sin embargo, requiere una gestión de cobros muy rigurosa por parte de la empresa cedente.

¿Qué diferencia hay entre factoring ciego y no notificado?

Ninguna. Son dos nombres para el mismo producto. «Factoring no notificado» es el término técnico que se usa para describir la principal característica del factoring ciego: que el deudor no es notificado de la cesión.

¿El factoring ciego consume CIRBE?

Generalmente, el factoring (especialmente el factoring sin recurso) no computa en CIRBE, lo cual es una de sus grandes ventajas. No obstante, esto debe confirmarse siempre con la entidad financiera, ya que depende de la estructura del contrato.